安全管理预付资金的新范式
2023-07-28 18:37:30
预付式消费由于支付便利，并能使消费者享受一定的商品或服务折扣优惠而受到消费者青睐。近年来，信托业积极探索，发挥信托工具在完善社会治理和助力美好生活方面的制度优势，以信托模式参与教育培训、日用品消费、房地产租赁等领域预付资金监管，与银行存管、保证保险、保函形成有机互补，为高效、安全管理预付资金提供了新思路、新范式。
(资料图)
优势和价值
一是信托模式填补了部分预付资金监管空白，有效保护预付资金安全。部分中小商户由于不满足商务部门对于企业发卡在营业收入、注册资本等方面的准入要求，其预付资金处于监管的“真空”状态。当前已成功落地的预付类资金服务信托覆盖教育培训、物业管理等领域，有效保护了该类消费者的资金安全，对维护社会秩序稳定具有重要现实意义。
二是信托模式能有效解决权益混同问题，有效保障消费者合法权益。预付类资金服务信托可依托信托特有的受益人登记和分配机制，通过金融科技赋能，以“信托账户”为载体，高效便捷地实现消费者在信托项下的权益登记，与银行账户资金监管形成有机互补。
三是信托模式能更好地体现金融服务的普惠性、人民性。预付类资金服务信托可依托信托公司的专业投资能力，在确保预付资金安全的前提下，通过投资货币基金、国债等低风险高流动性金融产品来提升预付资金的运作收益，提升商户接受预付资金监管的积极性，从而实现更广的商户预付资金监管覆盖面，最终形成商家愿意接受监管、消费者放心预付消费良性循环。
登记情况
中国信登信托登记系统数据显示，截至2023年一季度末，全国各信托公司中共有7家信托机构申请了36只预付类资金服务信托预登记。其中，6家信托公司的22只预付类资金服务信托已成立并完成了初始登记。
从地区分布来看，绝大多数预付类资金服务信托集中布局在长三角区域，主要包括江苏省、上海市、浙江省，这与相关省市健全的制度、政府主管部门的支持等密切相关。从应用场景来看，目前预付类资金服务信托充分践行了信托的人民性和普惠性，主要集中在教育培训、单品类及综合类日用品、房屋租赁消费等领域。
建议
一是制度为基，夯实预付监管基础。在《单用途商业预付卡管理试行办法》短期内尚未进行修订的情形下，建议由地方相关部门出台预付式消费资金监督管理制度，将信托模式列入监管模式之一，与银行存管、保证保险、保函等方式互为补充，最大程度提升商户预付资金监管的覆盖面。
二是模式为要，探索可持续商业模式。预付类资金服务信托在我国尚为新生事物，需要信托公司结合自身资源禀赋和信托机制优势，找准业务点，逐步形成盈利模式。
三是服务为先，助力行业转型发展。作为全国信托行业的基础设施，中国信登将在监管部门的指导下，积极助力行业转型发展。在金融科技方面，研究探索预付类资金服务信托通用系统的可行性，为行业转型提供系统支撑。在信托登记方面，结合行业发展实际，对各类资产服务信托提供差异化信托服务，提升资产服务信托登记效率，助力信托行业转型发展。
本文源自：中国银行保险报
作者：俞骋超